(資料圖片)

內(nèi)資微觀交易行為：1）公募基金：新成立基金份額下降，基金多數(shù)加倉，平衡混合型加倉幅度最大。業(yè)績表現(xiàn)上基金凈值多數(shù)上漲，新能源車類基金值漲幅最大；2）私募基金：私募資金倉位回升，對沖基金信心指數(shù)抬升；3）銀行理財子產(chǎn)品：基礎(chǔ)資產(chǎn)中對權(quán)益資產(chǎn)的參與度下行。銀行理財產(chǎn)品“破凈”比例下降；4）兩融資金：兩融交易額占A股成交額比重邊際回升，8月4日當(dāng)周為8.16%，融資買入141億元，從本期兩融資金的配置結(jié)構(gòu)看，兩融資金集中主要流入非銀、醫(yī)藥、計算機、食品飲料、通信等行業(yè)；5）ETF：ETF資金凈流入230.68億元。寬基/綜合流入最多。

市場微觀交易結(jié)構(gòu)：1）市場“賺錢能力”邊際上升：A股收益中位數(shù)為0.19%，51.74%股票上漲。2）兩市成交額邊際上升、上證綜指換手率邊際上升。結(jié)構(gòu)上看，房地產(chǎn)行業(yè)換手率分位數(shù)達99%，行業(yè)擁擠度加速。從成交額上看，一級行業(yè)成交額前五分別為非銀、計算機、電子、醫(yī)藥、電新居前。從邊際成交額變化率看，一級行業(yè)非銀、綜合金融、醫(yī)藥、石油石化、農(nóng)林牧漁邊際變化率抬升。3）上證指數(shù)擁擠度上行。滬深300指數(shù)、中證500指數(shù)、上證指數(shù)擁擠度上行。

風(fēng)險提示：海外貨幣政策收緊超預(yù)期、國內(nèi)經(jīng)濟下行加速、地緣政治不確定性資金需求： IPO發(fā)行規(guī)模邊際回落，定增規(guī)模邊際回升。

外資微觀交易行為：1）資金流入：本期外資凈流入124.67億元。分資金類型來看，博弈型流入21.47億元，配置型流出91.84億元。2）配置結(jié)構(gòu)：北上資金集中增持電新（+54.28億元）、非銀（+24.90億元）、食品飲料（+22.37億元），減持機械（-20.50億元）、通信（-12.27億元）、電子（-10.75億元）。配置型凈流入電新、非銀、汽車等行業(yè)，博弈型凈流入電新、非銀、食品飲料等行業(yè)。