黨的十九屆五中全會(huì)審議通過的《中共中央關(guān)于制定國民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展第十四個(gè)五年規(guī)劃和二〇三五年遠(yuǎn)景目標(biāo)的建議》，對(duì)“完善現(xiàn)代金融監(jiān)管體系，提高金融監(jiān)管透明度和法治化水平”作出了專門部署，提出了明確要求。當(dāng)前金融科技與金融創(chuàng)新快速發(fā)展，需要始終處理好金融發(fā)展、金融穩(wěn)定和金融安全的關(guān)系，牢牢守住防范風(fēng)險(xiǎn)的底線。金融創(chuàng)新發(fā)展，既要借助科技力量，也要認(rèn)清金融本質(zhì)，同時(shí)加強(qiáng)監(jiān)管科技建設(shè)，不斷完善金融監(jiān)管體系。

正確認(rèn)識(shí)當(dāng)前金融形勢(shì)

“十四五”時(shí)期我國的金融形勢(shì)仍然十分復(fù)雜。當(dāng)今世界正處于百年未有之大變局，國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)金融運(yùn)行環(huán)境正在發(fā)生深刻變化，金融監(jiān)管面臨新的嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。

一是世界經(jīng)濟(jì)仍將處在國際金融危機(jī)后的深度調(diào)整期。全球長期矛盾和短期問題相互交織，結(jié)構(gòu)性因素和周期性因素相互作用，經(jīng)濟(jì)問題和政治問題相互關(guān)聯(lián)，加之境外疫情形勢(shì)依然嚴(yán)峻、部分國家保護(hù)主義和單邊主義盛行等不利因素影響，中國不得不在一個(gè)更加不穩(wěn)定不確定的世界中謀求發(fā)展。新冠肺炎疫情暴發(fā)后，一些國家實(shí)施“無限量寬”政策，長期負(fù)面影響難以估量。我國正處在轉(zhuǎn)變發(fā)展方式、優(yōu)化經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、轉(zhuǎn)換增長動(dòng)力的攻關(guān)期，結(jié)構(gòu)性、體制性、周期性問題相互交織，實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展還有一些短板弱項(xiàng)，加之受到疫情的沖擊，部分企業(yè)債務(wù)違約風(fēng)險(xiǎn)加大，可能傳導(dǎo)至金融體系，金融領(lǐng)域面臨的困難和風(fēng)險(xiǎn)增多。

二是現(xiàn)代科技持續(xù)對(duì)金融業(yè)態(tài)產(chǎn)生巨大改變?？萍甲兏镉欣诎l(fā)展普惠金融、提升服務(wù)效率，但也使金融風(fēng)險(xiǎn)的形態(tài)、路徑和安全邊界發(fā)生重大變化。越來越多的傳統(tǒng)金融企業(yè)都在加強(qiáng)金融科技的布局，我國金融科技在部分領(lǐng)域位居世界前列，但在風(fēng)險(xiǎn)防控方面沒有現(xiàn)成經(jīng)驗(yàn)可以借鑒。由于大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能等高新技術(shù)廣泛應(yīng)用，傳統(tǒng)金融風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式、傳染路徑發(fā)生深刻改變，數(shù)據(jù)安全等非傳統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)日益突出。與金融科技高速發(fā)展的趨勢(shì)相比，監(jiān)管科技水平不高，監(jiān)管工具和手段難以滿足實(shí)際需要。

三是金融體系一些長期形成的隱患并未徹底消除。為應(yīng)對(duì)疫情所采取的一系列宏觀對(duì)沖政策十分必要，執(zhí)行中如遇新的異常情況還可能進(jìn)一步加大力度，但在資金面寬松背景下，企業(yè)、居民、政府都可能增加債務(wù)。利率下行一致性預(yù)期強(qiáng)化后，有可能助長杠桿交易和投機(jī)行為，催生新一輪資產(chǎn)泡沫。一些地方的房地產(chǎn)價(jià)格開始反彈，金融資源有可能再次向高風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域集中。信用較差的借款人可能借延期還款等優(yōu)惠政策惡意逃廢債務(wù)，結(jié)構(gòu)復(fù)雜的高風(fēng)險(xiǎn)影子銀行也容易卷土重來。

四是金融監(jiān)管的專業(yè)化水平有待提升?，F(xiàn)有法律法規(guī)震懾力不足，違法違規(guī)成本過低。一些法規(guī)專業(yè)性操作性不足。金融機(jī)構(gòu)常態(tài)化風(fēng)險(xiǎn)處置機(jī)制尚待完善。非正規(guī)金融體系交易活動(dòng)缺乏有效約束。社會(huì)信用體系不健全，失信懲戒不到位。信息披露機(jī)制有效性不夠，信息披露不及時(shí)不全面，市場透明度須進(jìn)一步提高。金融監(jiān)管的專業(yè)化、國際化水平有待提升。金融基礎(chǔ)設(shè)施助力監(jiān)管的有效性不足。高素質(zhì)監(jiān)管人才較為缺乏，資金和技術(shù)等資源保障亟待充實(shí)，地方基層監(jiān)管力量十分薄弱。

深刻認(rèn)識(shí)監(jiān)管科技的必要性

在國際金融危機(jī)后的深度調(diào)整期，科技驅(qū)動(dòng)的金融創(chuàng)新所內(nèi)含的技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)，甚至可能誘發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。然而，監(jiān)管技術(shù)匱乏、監(jiān)管法律滯后和監(jiān)管理念守舊等問題，以審慎監(jiān)管、功能監(jiān)管和行為監(jiān)管等為核心構(gòu)建的傳統(tǒng)監(jiān)管體系和法規(guī)無法有效應(yīng)對(duì)去中介、去中心化的金融發(fā)展現(xiàn)狀。因此，必須在審慎監(jiān)管、功能監(jiān)管和行為監(jiān)管等傳統(tǒng)金融監(jiān)管維度以外增加科技維度，從而更好地回應(yīng)金融科技所內(nèi)含的風(fēng)險(xiǎn)及其引發(fā)的地方金融監(jiān)管挑戰(zhàn)。

一是應(yīng)對(duì)金融風(fēng)險(xiǎn)新形勢(shì)的需要。隨著金融科技的發(fā)展，經(jīng)營環(huán)境不斷開放，金融風(fēng)險(xiǎn)形勢(shì)更加復(fù)雜。例如技術(shù)安全漏洞、網(wǎng)絡(luò)欺詐風(fēng)險(xiǎn)、數(shù)據(jù)安全和隱私保護(hù)、利用互聯(lián)網(wǎng)從事違法違規(guī)金融活動(dòng)等，大大提升了系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別難度。在此背景下，通過監(jiān)管科技手段構(gòu)建現(xiàn)代金融監(jiān)管框架，研發(fā)基于人工智能、大數(shù)據(jù)等金融監(jiān)管平臺(tái)和工具，采取系統(tǒng)嵌入、應(yīng)用對(duì)接等方式建立數(shù)字化監(jiān)管協(xié)議，有效增強(qiáng)金融監(jiān)管信息的實(shí)時(shí)性、準(zhǔn)確性、可追溯性和不可抵賴性，為及時(shí)有效識(shí)別和化解金融風(fēng)險(xiǎn)、整治金融亂象提供支撐。

二是完善金融監(jiān)管體系的需要。在金融科技飛速發(fā)展的當(dāng)下，亟需在審慎監(jiān)管、功能監(jiān)管和行為監(jiān)管等傳統(tǒng)金融監(jiān)管維度之外增加監(jiān)管科技的視角與維度，充分利用科技發(fā)展帶來的契機(jī)，從而解決金融科技監(jiān)管中“治亂循環(huán)”桎梏，在促進(jìn)金融創(chuàng)新的同時(shí)有效控制風(fēng)險(xiǎn)。加強(qiáng)宏觀審慎管理、功能監(jiān)管、行為監(jiān)管等領(lǐng)域的制度建設(shè)，為更廣范圍、更深層次的應(yīng)用監(jiān)管科技奠定制度基礎(chǔ)。加快監(jiān)管科技標(biāo)準(zhǔn)體系建設(shè)，探索建立新技術(shù)在金融監(jiān)管領(lǐng)域應(yīng)用的適配度和成熟度等測評(píng)制度，開展金融科技監(jiān)管沙盒試點(diǎn)，提升監(jiān)管科技自身的標(biāo)準(zhǔn)化、規(guī)范化水平。

三是促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)合規(guī)發(fā)展的需要。為了適應(yīng)日趨嚴(yán)格的金融監(jiān)管要求。避免因不合規(guī)帶來的高額罰單，金融機(jī)構(gòu)紛紛加大人力和資金投入力度。金融機(jī)構(gòu)通過監(jiān)管科技可以全面搜集監(jiān)管信息，及時(shí)掌握監(jiān)管動(dòng)向，在最短的時(shí)間內(nèi)響應(yīng)監(jiān)管需求。監(jiān)管科技可以幫助金融機(jī)構(gòu)降低因監(jiān)管規(guī)則變化帶來的轉(zhuǎn)換成本，提高整個(gè)合規(guī)系統(tǒng)的靈活性。金融機(jī)構(gòu)通過人工智能與智能學(xué)習(xí)，不僅能夠助力合規(guī)管理流程實(shí)現(xiàn)智能化、數(shù)字化，也可以降低合規(guī)管理的人力成本。金融機(jī)構(gòu)利用大數(shù)據(jù)技術(shù)，能夠全面搜集客戶個(gè)人信息和行為數(shù)據(jù)，實(shí)現(xiàn)“精準(zhǔn)畫像”，為加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)控制提供技術(shù)支持。

四是補(bǔ)齊地方金融監(jiān)管短板的需要。第五次全國金融工作會(huì)議后，中央發(fā)文進(jìn)一步明確了地方政府對(duì)七類機(jī)構(gòu)和四類場所的監(jiān)管事權(quán)。各地方金融監(jiān)督管理局建立的非現(xiàn)場監(jiān)管系統(tǒng)仍然較為粗放，多數(shù)仍停留在企業(yè)概況、財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)等表層信息收集和統(tǒng)計(jì)，既缺乏交易數(shù)據(jù)、資金數(shù)據(jù)的沉淀，也缺少跨部門、跨行業(yè)信息集成，風(fēng)險(xiǎn)穿透識(shí)別、動(dòng)態(tài)監(jiān)測預(yù)警功能不足，難以實(shí)現(xiàn)監(jiān)管的及時(shí)性、穿透性和一致性。必須充分借助大數(shù)據(jù)、人工智能等科技手段，大力發(fā)展監(jiān)管科技來提升監(jiān)督能力。

監(jiān)管科技助力金融監(jiān)管體系建設(shè)

金融是實(shí)體經(jīng)濟(jì)的血脈，為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)是金融的天職，是金融的宗旨，也是防范金融風(fēng)險(xiǎn)的根本舉措。當(dāng)前，我國正處于深化金融市場改革發(fā)展的關(guān)鍵時(shí)期，落實(shí)全國金融工作會(huì)議提出的“服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)、防控金融風(fēng)險(xiǎn)、深化金融改革”的工作任務(wù)，需要打造科技化、透明化與法治化的金融監(jiān)管體系。

一是強(qiáng)化監(jiān)管科技的標(biāo)準(zhǔn)化頂層設(shè)計(jì)。監(jiān)管科技應(yīng)用涉及大量的數(shù)據(jù)、系統(tǒng)和業(yè)務(wù)規(guī)則，標(biāo)準(zhǔn)作為“通用語言”是監(jiān)管科技規(guī)范應(yīng)用的前提和基礎(chǔ)，是不可或缺的規(guī)則。加強(qiáng)監(jiān)管科技標(biāo)準(zhǔn)化頂層設(shè)計(jì)，從基礎(chǔ)標(biāo)準(zhǔn)、技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)、應(yīng)用標(biāo)準(zhǔn)、管理標(biāo)準(zhǔn)等方面健全監(jiān)管科技標(biāo)準(zhǔn)化體系。積極推進(jìn)監(jiān)管規(guī)則數(shù)字化關(guān)鍵共性標(biāo)準(zhǔn)的制定和實(shí)施，統(tǒng)一監(jiān)管科技數(shù)據(jù)元，制定貫穿監(jiān)管數(shù)據(jù)采集、交互、存儲(chǔ)、自動(dòng)化處理等各個(gè)環(huán)節(jié)的標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范。借鑒國際監(jiān)管科技成果經(jīng)驗(yàn)，遵循業(yè)界通常做法，在系統(tǒng)設(shè)計(jì)、場景應(yīng)用、接口統(tǒng)一等方面做好安全與便利之間的有效平衡，確保監(jiān)管科技應(yīng)用規(guī)范的先進(jìn)性與可操作性。

二是強(qiáng)化監(jiān)管科技與現(xiàn)有金融監(jiān)管政策有效銜接。監(jiān)管科技作為金融監(jiān)管的新范式，并沒有改變監(jiān)管的本質(zhì)，而是傳統(tǒng)金融監(jiān)管方式的有益補(bǔ)充。因此要在堅(jiān)持依法合規(guī)、保持政策連續(xù)性的基礎(chǔ)上，著力加強(qiáng)監(jiān)管科技與現(xiàn)有金融監(jiān)管體系的有效銜接。在法律層面，堅(jiān)持立法與監(jiān)管科技應(yīng)用相適應(yīng)，加快完善監(jiān)管科技相關(guān)法律法規(guī)，通過立法明確監(jiān)管科技應(yīng)用基本原則，完善監(jiān)管數(shù)據(jù)安全管理要求，為做好數(shù)據(jù)自動(dòng)化采集、風(fēng)險(xiǎn)智能化分析等工作提供法律保障。在制度層面，圍繞科技與監(jiān)管深度融合的新特點(diǎn)，優(yōu)化金融統(tǒng)計(jì)指標(biāo)體系，分業(yè)態(tài)、分市場細(xì)化監(jiān)管數(shù)據(jù)粒度、采集范圍等，進(jìn)一步完善金融監(jiān)管框架。

三是強(qiáng)化監(jiān)管科技對(duì)金融基礎(chǔ)設(shè)施的支持保障。持續(xù)推動(dòng)金融市場和基礎(chǔ)設(shè)施互聯(lián)互通，不斷提升清算、結(jié)算、登記、托管等系統(tǒng)專業(yè)化水平。強(qiáng)化監(jiān)管科技運(yùn)用，加快金融業(yè)綜合統(tǒng)計(jì)和信息標(biāo)準(zhǔn)化立法。抓緊建設(shè)監(jiān)管大數(shù)據(jù)平臺(tái)，全力推動(dòng)監(jiān)管工作信息化、智能化轉(zhuǎn)型。穩(wěn)步推進(jìn)金融業(yè)關(guān)鍵信息基礎(chǔ)設(shè)施國產(chǎn)化，防范金融網(wǎng)絡(luò)技術(shù)和信息安全風(fēng)險(xiǎn)。強(qiáng)化基礎(chǔ)設(shè)施監(jiān)管和中介服務(wù)機(jī)構(gòu)管理，金融科技巨頭由于帶有關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施的特點(diǎn)，攸關(guān)公眾利益，需要在把握包容審慎原則的基礎(chǔ)上，采取特殊的創(chuàng)新監(jiān)管辦法，在促發(fā)展中防風(fēng)險(xiǎn)、防壟斷。

四是強(qiáng)化監(jiān)管科技對(duì)地方金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測預(yù)警。在金融與科技結(jié)合更加緊密的背景下，靠傳統(tǒng)“人防”監(jiān)管模式已經(jīng)滯后于金融創(chuàng)新。大數(shù)據(jù)、人工智能、區(qū)塊鏈等新技術(shù)已逐步在金融監(jiān)管領(lǐng)域發(fā)揮著越來越多的作用。地方金融監(jiān)管資源不足也促使監(jiān)管機(jī)構(gòu)借用科技手段增強(qiáng)監(jiān)管效率，轉(zhuǎn)變線下為線上、轉(zhuǎn)變粗放到精準(zhǔn)、轉(zhuǎn)變“一過式”到實(shí)時(shí)監(jiān)測的新型監(jiān)管模式。北京應(yīng)用冒煙指數(shù)+圖譜分析+風(fēng)險(xiǎn)大腦(金融風(fēng)險(xiǎn)駕駛艙)“三合一”金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測預(yù)警體系，深圳打造海豚指數(shù)+監(jiān)管平臺(tái)+“靈鯤”大數(shù)據(jù)安全平臺(tái)，能夠分級(jí)分類量化風(fēng)險(xiǎn)，有效提升風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警能力和案件前期核查研判效率，對(duì)非法集資、非法吸儲(chǔ)和金融詐騙各種違規(guī)變相投融資活動(dòng)保持高度警惕。

五是強(qiáng)化監(jiān)管科技促進(jìn)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展。監(jiān)管科技要堅(jiān)持主動(dòng)作為，利用科技手段，防范和化解各類金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)金融體系穩(wěn)健運(yùn)行。在支持金融創(chuàng)新的同時(shí)，嚴(yán)防壟斷、嚴(yán)守底線，維護(hù)市場秩序，促進(jìn)公平競爭。要發(fā)揮監(jiān)管引領(lǐng)作用，推動(dòng)金融業(yè)著力抑虛強(qiáng)實(shí)，履行社會(huì)責(zé)任，強(qiáng)化普惠金融、綠色金融，更好實(shí)現(xiàn)市場價(jià)值和社會(huì)價(jià)值統(tǒng)一。全力保護(hù)消費(fèi)者合法權(quán)益，切實(shí)維護(hù)人民群眾財(cái)產(chǎn)安全和社會(huì)穩(wěn)定。

(中國農(nóng)業(yè)銀行總行投資銀行部 李放)