銀行攬儲(chǔ)竟鬼鬼祟祟?嚴(yán)監(jiān)管下，仍有中小行在“玩火”，如何破局?技術(shù)轉(zhuǎn)型或不是“良方”

“我們感覺很被動(dòng)。”在對(duì)異地展業(yè)愈發(fā)敏感的監(jiān)管環(huán)境下，不少中小行人士叫苦不迭。

新規(guī)之下，地方性銀行互聯(lián)網(wǎng)存貸業(yè)務(wù)兩頭受限，一些銀行APP上的存款產(chǎn)品在上架、下架之間反反復(fù)復(fù)，客戶經(jīng)理攬儲(chǔ)也不得不“鬼鬼祟祟”;在線上貸款方面，風(fēng)險(xiǎn)策略、尤其業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)模型等也面臨調(diào)整。

但在分析人士看來，這未嘗不是一件好事，監(jiān)管倒逼中小銀行走回錯(cuò)位競爭、找到差異化優(yōu)勢這一條“正道”。“盡管部分小銀行的一些業(yè)務(wù)受限，從整個(gè)金融系統(tǒng)的角度來看，卻是內(nèi)部運(yùn)營效率的提升。”有受訪人向記者表示，通過規(guī)制異地存貸款、控制利率層面的惡性競爭，最終反映到實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資成本的下降。

“小銀行要想在這個(gè)過程中不受到很大損失，只有找到錯(cuò)位競爭的優(yōu)勢所在，只有這一條路。”前述受訪人士如是說。

“糾結(jié)”的中小銀行

往日緊緊貼在用戶身后的銀行客戶經(jīng)理，突然開始變得“行蹤不定”起來。“客戶經(jīng)理又不回微信了。”一位存款用戶無奈道，此前他在這位客戶經(jīng)理的推薦下，剛把一筆從互聯(lián)網(wǎng)渠道退出的存款存入一家民營銀行。

與此同時(shí)，記者追蹤發(fā)現(xiàn)，這家民營銀行的存款產(chǎn)品在下架、上架、售罄之間反反復(fù)復(fù)，在銷售存款產(chǎn)品時(shí)也顯得有些“偷偷摸摸”。

有民營銀行人士向記者透露，在互聯(lián)網(wǎng)存款下架后，該行主要通過客戶經(jīng)理進(jìn)行攬儲(chǔ)。記者了解到，客戶經(jīng)理銷售的存款產(chǎn)品利率通常較高，主要面向原先的互聯(lián)網(wǎng)存款用戶群體進(jìn)行精準(zhǔn)營銷，但這些存款產(chǎn)品并非一直都能買到，例如，在短短一個(gè)星期內(nèi)，前述客戶經(jīng)理銷售的存款產(chǎn)品就已“售罄”兩次。

此外，不少曾經(jīng)依賴互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)吸儲(chǔ)的小銀行，都在其手機(jī)銀行APP上設(shè)置了一些“障眼法”，即用戶在剛下載這些銀行的APP時(shí)，會(huì)看到存款產(chǎn)品售罄或下架的提示，但在注冊(cè)并登陸后，就會(huì)看到新的銀行存款產(chǎn)品內(nèi)容。“確實(shí)有這種情況，一些銀行比較糾結(jié)，新規(guī)下達(dá)后仍然對(duì)這塊業(yè)務(wù)難以割舍。”一位接近民營銀行人士向記者透露道。

“有的民營銀行資本金有限，必須依靠存款規(guī)模，做大資產(chǎn)負(fù)債率的分母，以便擴(kuò)大資產(chǎn)規(guī)模，地方銀行本身網(wǎng)點(diǎn)有限，尤其同業(yè)存款本身也有比率要求，所以只能依賴線上渠道來推廣存款。”該人士表示。

近幾年來，地方性中小銀行乘互聯(lián)網(wǎng)之風(fēng)，破除銀行物理網(wǎng)點(diǎn)及其所在區(qū)域限制展業(yè)，新興互聯(lián)網(wǎng)及大數(shù)據(jù)風(fēng)控等技術(shù)更是一度被成為中小銀行突破地域經(jīng)營限制的利器，但這一利器在監(jiān)管新規(guī)面前即將失效。

央行曾在2020年第四季度貨幣政策執(zhí)行報(bào)告中提出，將地方法人銀行吸收異地存款情況納入MPA，禁止通過各種渠道異地?cái)埓妫媪孔匀坏狡诮Y(jié)清;后又在今年2月4日召開加強(qiáng)存款管理工作會(huì)議，督促地方法人銀行回歸服務(wù)當(dāng)?shù)氐谋驹?，不得以各種方式開辦異地存款。

近日，央行再進(jìn)一步明確，異地存款是指銀行通過在沒有設(shè)立實(shí)體網(wǎng)店的地市開立的賬戶吸收的存款。是否為異地存款，關(guān)鍵看開立存款賬戶時(shí)的地理位置，開立賬戶后的存款行為不受限制。

異地貸款業(yè)務(wù)方面的監(jiān)管政策也有所收緊。2月20日，銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)的通知》，直接提出“地方法人銀行不得跨注冊(cè)地轄區(qū)開展互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)”，在此之前監(jiān)管措辭為“審慎開展”。

在對(duì)異地展業(yè)愈發(fā)敏感的監(jiān)管環(huán)境下，不少中小行人士叫苦不迭。“我們感覺很被動(dòng)。”一位就職于曾依靠互聯(lián)網(wǎng)存款大力擴(kuò)存的區(qū)域性銀行人士向記者感嘆道。

“確實(shí)會(huì)對(duì)網(wǎng)點(diǎn)布局有限的中小銀行在業(yè)務(wù)經(jīng)營和客戶拓展等方面產(chǎn)生很大影響，倒逼他們聚焦本地甚至轉(zhuǎn)變目標(biāo)客戶群和相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)策略。”渤海銀行上海分行風(fēng)險(xiǎn)管理部李悅向記者表示，“因?yàn)橹懊鎸?duì)全國的客戶群和政策發(fā)布后本地客戶群必然不同，那么風(fēng)險(xiǎn)策略、尤其線上業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)模型等就需要做相應(yīng)的變化;對(duì)于前期開拓的全國性業(yè)務(wù)和客戶，如何逐步壓縮規(guī)模，后續(xù)也是個(gè)重要工作”。

打擊的不是中小行，是風(fēng)險(xiǎn)

盡管監(jiān)管政策措辭嚴(yán)厲，幾乎意味著對(duì)中小行異地業(yè)務(wù)“一刀切”。但國家金融與發(fā)展實(shí)驗(yàn)室副主任、上海金融發(fā)展實(shí)驗(yàn)室主任曾剛向記者指出，存貸款新規(guī)涉及的主要是業(yè)務(wù)和經(jīng)營理念的調(diào)整問題，“不會(huì)對(duì)中小銀行的生存造成太大的影響”。

曾剛認(rèn)為，此次調(diào)整反映出監(jiān)管最核心的意圖是維護(hù)銀行業(yè)本身的市場秩序。“現(xiàn)有的銀行監(jiān)管是按照區(qū)域來進(jìn)行劃分的，如果小銀行通過互聯(lián)網(wǎng)的方式突破存貸款業(yè)務(wù)的地域限制，那意味著它們的牌照跟全國性銀行牌照也沒有什么區(qū)別，這會(huì)干擾這個(gè)市場本身的秩序。”

華東地區(qū)一位大行資深從業(yè)人員也告訴記者，地方性中小行盲目異地展業(yè)確實(shí)會(huì)擾亂市場秩序，“各地現(xiàn)在幾乎都有地方性銀行，這些銀行去外地達(dá)到擴(kuò)規(guī)模肯定會(huì)開出利率低之類的優(yōu)惠條件。”這種情況下，便形成了不正當(dāng)競爭，“本來正常的發(fā)展態(tài)勢出現(xiàn)了惡性競爭，整個(gè)市場秩序破壞了，后面很可能對(duì)經(jīng)濟(jì)也造成一連串的不良后果”。

光大證券金融業(yè)首席分析師王一峰向記者指出，監(jiān)管層選擇在這個(gè)時(shí)節(jié)點(diǎn)去做這樣整治，主要有以下幾方面的原因：

首先，從目前的情況來看，異地存款包括互聯(lián)網(wǎng)存款的發(fā)展，降低了中小銀行自身負(fù)債的穩(wěn)定性，而這種自身穩(wěn)定性的降低，使其自身經(jīng)營流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)加大。

其次，監(jiān)管出手也是抑制中小銀行的盲目過快擴(kuò)張。“這些異地存款或者互聯(lián)網(wǎng)存款相對(duì)成本比較高，因?yàn)橐恍└嗟膬r(jià)格競爭推高了負(fù)債端的成本。”王一峰指出，在推高中小行負(fù)債端成本的情況下，也使得中小銀行可能不得不被迫地尋求更高收益的資產(chǎn)，進(jìn)而自身的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)加大。

另外，從存款互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)包括異地的一些存款合作情況來看，投資端包括居民等本身沒有風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力，“儲(chǔ)蓄者沒有風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力，往往是導(dǎo)致‘價(jià)高者得’，這種情況就容易鼓勵(lì)激進(jìn)的金融機(jī)構(gòu)去冒險(xiǎn)，形成了一個(gè)錯(cuò)誤的信號(hào)和反饋機(jī)制，所以對(duì)此可能還要形成一些抑制。”王一峰表示。

此外，曾剛也指出，從微觀層面上來講，互聯(lián)網(wǎng)存貸款業(yè)務(wù)規(guī)模過度增長，都會(huì)危及銀行長期的穩(wěn)健經(jīng)營，一旦出現(xiàn)問題，很可能就會(huì)給一家銀行造成滅頂之災(zāi)，類似的事情在過去幾年爆發(fā)風(fēng)險(xiǎn)事件的問題銀行身上都可以看到影子。

“銀行業(yè)具有其特殊性，其他市場可以自由競爭，放任企業(yè)優(yōu)勝劣汰，但銀行業(yè)即使只有一家銀行倒閉，也會(huì)對(duì)整個(gè)金融系統(tǒng)造成沖擊。”他表示，回歸本地做業(yè)務(wù)，雖然規(guī)模擴(kuò)張的慢一點(diǎn)，但是風(fēng)險(xiǎn)也會(huì)小一些。

李悅也認(rèn)為，總體來說，這是當(dāng)前中國監(jiān)管調(diào)控金融機(jī)構(gòu)差異化定位和競爭的措施之一，從另一方面看，也是經(jīng)濟(jì)下行期，有效控制金融風(fēng)險(xiǎn)的一個(gè)手段。

“只有錯(cuò)位競爭一條路”

面對(duì)異地存貸款業(yè)務(wù)可能大幅縮水的未來，做小而美來“出圈”，是中小銀行未來謀求發(fā)展的必然的選擇，即找準(zhǔn)自己差異化的定位，不要盲目的貪大求全。

“現(xiàn)在大型的銀行金融機(jī)構(gòu)議價(jià)權(quán)提升了，將來可能要轉(zhuǎn)向直接融資市場，那么中小銀行就要去服務(wù)小客戶，對(duì)小客戶來說融資成本就會(huì)下降。”王一峰進(jìn)一步解釋道，小客戶的融資成本下降，正好是金融服務(wù)效率提升的反映，對(duì)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展益處更多。

從現(xiàn)在市場情況來看，銀行在當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)條件環(huán)境下有一些發(fā)展模式的轉(zhuǎn)變，似乎看下來還是內(nèi)部效率運(yùn)營效率提升的表現(xiàn)，而這種內(nèi)部運(yùn)營效率提升的表現(xiàn)，體現(xiàn)的是實(shí)體經(jīng)濟(jì)所付出的融資成本的下降。

王一峰強(qiáng)調(diào)，地方性小銀行一定要找到自身錯(cuò)位競爭的東西，不能再繼續(xù)粗放經(jīng)營了，“小銀行要想在這個(gè)過程中不受到很大損失。只有找到錯(cuò)位競爭的優(yōu)勢所在，只有這一條路”。

曾剛也認(rèn)為，無論是面對(duì)越來越下沉的大行競爭，還是監(jiān)管對(duì)跨區(qū)域業(yè)務(wù)的限制，留給小銀行的最優(yōu)解還是聚焦本地、深耕本地，根據(jù)本地客戶的特色來設(shè)計(jì)差異化的產(chǎn)品。

“小銀行最大的優(yōu)勢就在于對(duì)本地客戶、本地經(jīng)濟(jì)特色的了解程度較深，有本鄉(xiāng)本土這種比較接近的情感聯(lián)結(jié)，尤其是很多農(nóng)商行，社員文化、居民之間的關(guān)系都比較緊密，感情也比較深厚，在這種情況下拓展業(yè)務(wù)，能夠更好地了解客戶需求。同時(shí)，小銀行的決策鏈條相對(duì)較短，是有可能通過差異化產(chǎn)品來滿足客戶差異化需求的。”曾剛指出。

他進(jìn)一步解釋稱，大行因?yàn)樵谌珖羞@么多的分支機(jī)構(gòu)，為了完成管理上的成本控制和業(yè)務(wù)上的風(fēng)控控制，通常就需要保持一定的統(tǒng)一性。同時(shí)，也就需要犧牲一定的靈活性，所以大行很難做到高度的差異化，而這恰好就是小銀行能建立優(yōu)勢的所在。

事實(shí)上，也有地方性中小型銀行已經(jīng)積累了本土化經(jīng)營的成熟經(jīng)驗(yàn)。記者了解到，某三線城市的一家地方銀行就深受當(dāng)?shù)乩习傩盏恼J(rèn)可。

在當(dāng)?shù)厥聵I(yè)單位工作的于女士告訴記者，自己人生中的第一張卡就是在這個(gè)銀行辦理的，身邊同事、朋友也幾乎人手一張?jiān)撔秀y行卡，也從未考慮過去別的銀行辦理業(yè)務(wù)，“家里親戚朋友都是用的這家銀行的卡，好多熟人也在這個(gè)銀行里工作，平時(shí)辦什么業(yè)務(wù)，比如買買理財(cái)產(chǎn)品，感覺都可以通過熟人了解一手信息和情況，比較安心。”其表示。

“所以說，小銀行未來的發(fā)展方向就是，第一，更加地下沉，利用自身決策鏈短的優(yōu)勢，去尋找和覆蓋大行覆蓋不到的客戶群體;第二，小銀行的優(yōu)勢其實(shí)不在價(jià)格，而是在差異化的服務(wù)，增加客戶的綜合滿意度。”曾剛歸結(jié)道，建立起價(jià)格以外的差異化競爭優(yōu)勢，一定是小銀行要發(fā)展的重點(diǎn)。

大小銀行各自喊“難”

“想要回歸本地，中小銀行的競爭壓力其實(shí)也很大。”有城商行人士向記者表示，“國有大行都下沉到農(nóng)村了，加上他們的資金成本比較低，有利率優(yōu)勢，不少資質(zhì)好的中小企業(yè)都選擇去大行貸款。”

與此同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)的普及也將全國性銀行的護(hù)城河越建越牢，互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)者聚集在幾家銀行的流量洼地里，小銀行想在普惠金融分杯羹只能依靠互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)。

有意思的是，無論是國有行、股份行人士，還是行業(yè)觀察人士都并不為中小銀行的境況叫冤，“并不是大行‘秀肌肉’，而是有的中小銀行丟失了自己的本土優(yōu)勢”。

相反的，無論是經(jīng)營戰(zhàn)略層面還是監(jiān)管層面，大行基層行人士都感到下沉壓力越來越大，“大行基層分支行的人也很著急。”一家股份行管理層人士向記者透露，實(shí)際上，自2019年以來，全國性銀行承擔(dān)的小微貸指標(biāo)越來越重，“本來有些銀行就不擅長做小微貸，要下來找到好的小微客戶并不容易”。

華東地區(qū)一位股份行人士也向記者直言，市場規(guī)則就是優(yōu)勝劣汰，中小銀行本就應(yīng)該在自己能力范圍之內(nèi)服務(wù)本地的經(jīng)濟(jì)。“在本區(qū)域內(nèi)，不光是地方政府還是人脈，他們都占有比較大的優(yōu)勢。”其指出，立足于本地經(jīng)營銀行業(yè)務(wù)，也應(yīng)是中小行立身所在，“異地展業(yè)下，區(qū)域不熟悉，經(jīng)營成本也會(huì)增加，反而加重負(fù)擔(dān)”。

市場環(huán)境下，無論是大銀行還是小銀行都要直面競爭，而共存的情況也不會(huì)一下子因異地展業(yè)受限被顛覆。“畢竟都是有市場基礎(chǔ)的，大銀行也有接觸不到的小型優(yōu)質(zhì)客戶，小銀行正好可以對(duì)此進(jìn)行彌補(bǔ)。”前述華東區(qū)大行人士如是說。

“要認(rèn)可的是，我們現(xiàn)在的經(jīng)營要分層。”有業(yè)內(nèi)人士向記者分析道，當(dāng)前，中國的銀行體系中，既有全國性的大型綜合銀行、中等規(guī)模的股份制銀行，還有區(qū)域性的中小銀行和社區(qū)銀行。在這種情況下，大量具有較好風(fēng)控水平以及資源擺布的全國性銀行能夠做出全國性的資產(chǎn)資源配置。“有些地區(qū)的銀行自己都不深耕本地，不服務(wù)基層了。肥瘦本來就有所不均，長此以往，落后的地區(qū)就會(huì)更加落后。”其如是說。

顧全大局之下，不應(yīng)只是落點(diǎn)于某些個(gè)體銀行的發(fā)展前景，優(yōu)勝劣汰的過程中，誰都不愿意成為最后被淘汰的那一方。

尋求技術(shù)轉(zhuǎn)型是舍本逐末?

“存款總額顯示不出來”、“得打電話才能銷戶”、“因?yàn)樘笮遁d了”……在告別互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的順風(fēng)車后，一些小銀行的手機(jī)銀行APP被用戶投訴包圍。

記者發(fā)現(xiàn)，不少小銀行已經(jīng)開始著手線上渠道的升級(jí)或維護(hù)，加之回歸自營渠道也是監(jiān)管政策引導(dǎo)的重點(diǎn)，是否要投入線上渠道的建設(shè)成為這些小銀行正在考慮的問題。一位民營銀行人士透露，“行里一直在開會(huì)討論，可能會(huì)做微信小程序，目前還沒有決定”，其所在銀行的手機(jī)APP也在升級(jí)改造中。

當(dāng)前普遍得到業(yè)內(nèi)共識(shí)的是，數(shù)字金融技術(shù)會(huì)讓傳統(tǒng)金融業(yè)的發(fā)展產(chǎn)生一些顛覆性的效果。“技術(shù)不光體現(xiàn)在負(fù)債端，技術(shù)體現(xiàn)在各個(gè)方面。”王一峰也提到，很多銀行都在做這些方面的技術(shù)轉(zhuǎn)型，“這或許能夠帶來銀行自身經(jīng)營效率的提升，投入才會(huì)帶來積極正面的意義”。

近來，記者還注意到，有區(qū)域性銀行正為自家技術(shù)口的建設(shè)“招兵買馬”，其中包括高級(jí)JAVA工程師、大數(shù)據(jù)開發(fā)工程師、數(shù)據(jù)應(yīng)用工程師和數(shù)據(jù)分析師等職務(wù)。

“技術(shù)是一個(gè)裝備，但并不是競爭核心。”華東地區(qū)一位銀行人士向記者表示，無論是大銀行還是中小銀行，彌補(bǔ)技術(shù)缺口都是一件值得鼓勵(lì)的事情，但是銀行終究比拼的是資本金、管理能力等，而復(fù)雜的業(yè)務(wù)小銀行也難以逞強(qiáng)，最終在市場競爭機(jī)制下，找準(zhǔn)定位提升自己的經(jīng)營能力才是生存之道。

亦有金融科技行業(yè)人士表示，銀行科技體系的搭建，不是招到技術(shù)人員就能解決的。“銀行的數(shù)字化轉(zhuǎn)型不僅需要自下而上，有執(zhí)行的人才，更需要自上而下，需要領(lǐng)導(dǎo)班子具備數(shù)字化的思維和轉(zhuǎn)型的決心。”

該人士表示，其走訪合作的多家地方銀行，都存在領(lǐng)導(dǎo)班子固守傳統(tǒng)思維，技術(shù)轉(zhuǎn)型難以推進(jìn)的問題，“這才是很多小銀行首先要解決的問題，不然根本不存在轉(zhuǎn)型的土壤”。

在曾剛看來，中小銀行需要建設(shè)的是本地的生態(tài)圈，對(duì)他們而言，有價(jià)值的自營渠道建設(shè)，是深耕本地的生態(tài)圈、服務(wù)體系的建設(shè)，而不是互聯(lián)網(wǎng)渠道的建設(shè)。“且不說現(xiàn)在異地業(yè)務(wù)受限，地方性銀行無法通過互聯(lián)網(wǎng)手段實(shí)現(xiàn)客戶規(guī)模擴(kuò)張，建設(shè)線上渠道意義不大，而且小銀行，尤其是一些偏遠(yuǎn)城市的銀行，沒錢、沒人，想做技術(shù)也沒辦法做。”

“放棄對(duì)規(guī)模的渴求，才是一家銀行回歸理性經(jīng)營應(yīng)有的狀態(tài)。”他表示，尤其是互聯(lián)網(wǎng)存款這種高成本、穩(wěn)定性又差的資金，其實(shí)對(duì)銀行的意義不大，“本來資產(chǎn)端就不好找，當(dāng)銀行進(jìn)入到一個(gè)相對(duì)理性的經(jīng)營狀態(tài)，去追求可持續(xù)的、穩(wěn)健的風(fēng)險(xiǎn)控制前提下的發(fā)展時(shí)，就會(huì)發(fā)現(xiàn)，實(shí)際上這種對(duì)規(guī)模的渴求并不是自身真正需要的”。