公募基金一季度持倉已經(jīng)全部披露完畢，跌幅超20%的基金一季度抱團股能否迎來反彈?

千億白馬股因一句話大跌近5%

4月23日，上海機場董事長在2020年度業(yè)績說明會上表示，“受到海南的離島免稅、市內(nèi)的免稅店以及跨境電商，還有進口關稅持續(xù)下降等多重因素的影響，機場口岸免稅消費的購買力已經(jīng)發(fā)生了變化，浦東機場此前免稅紅利難以為繼”。

此消息經(jīng)過周末發(fā)酵，引發(fā)了上海機場股東的悲觀情緒。上海機場股價周一早盤低開后跳水，一度下跌超6%，截至午盤收盤仍下跌4.97%，市值蒸發(fā)超50億元。突如其來的新冠肺炎疫情給上海機場正常生產(chǎn)運營造成巨大的影響和沖擊，公司業(yè)績出現(xiàn)大幅下滑，年內(nèi)股價最大下跌近40%。

實際上，上海機場董事長只是把2020年年報里的內(nèi)容復述了一遍而已，不過因為悲觀情緒蔓延傳導，引發(fā)股價再次大跌。

基金“抱團”公司表現(xiàn)好于指數(shù)

上證指數(shù)能否站穩(wěn)3500點?還得看基金抱團股能否迎來反彈。

個股方面，貴州茅臺、五糧液和招商銀行成為今年一季度最受基金公司青睞公司，持有上述個股的基金數(shù)量均破千，這3家公司的基金持股數(shù)亦有增加。不過，招商銀行股價表現(xiàn)遠遠好于貴州茅臺和五糧液。招商銀行獲基金配置的力度要遠遠大于貴州茅臺和五糧液。

有市場分析人士認為，一季度A股振蕩，買入絕對估值比較低的銀行股可以分散估值較高的白酒和電動車產(chǎn)業(yè)鏈等核心資產(chǎn)股價回調(diào)帶來的風險。

如知名基金經(jīng)理張坤管理的易方達藍籌精選混合增持A股招商銀行到1.13億股，一季度加倉數(shù)量8600萬股，港股的招商銀行也被首次納入股票組合，持有5000萬股。

從股價表現(xiàn)來看，截至4月23日，基金扎堆居前的50家上市公司中，年內(nèi)表現(xiàn)均值為3.64，好于上證指數(shù)0.03%的漲幅。個股來看，招商銀行、?？低?、平安銀行、智飛生物、萬華化學、京東方A、韋爾股份和東方雨虹今年以來的股價表現(xiàn)較好，漲幅均超20%。

股價大跌的基金一季度抱團股曝光

在基金一季度抱團股中，恒瑞醫(yī)藥、立訊精密、順豐控股、中信證券和金龍魚股價表現(xiàn)最差，年內(nèi)跌幅均超20%。恒瑞醫(yī)藥獲580多家基金持有，年內(nèi)跌幅25%，受股權激勵攤銷與研發(fā)費用大幅增長影響，銀河證券認為公司2021年一季度業(yè)績略低于預期。

上海機場26日早盤一度跌超5%，股價創(chuàng)兩年來新低。消息面上，上海機場董事長在2020年度業(yè)績說明會上表示：免稅消費購買力發(fā)生變化，紅利難以為繼。

成長性來看，機構一致預測的2021年凈利潤增速數(shù)據(jù)顯示，完美世界、欣旺達、當升科技、華海藥業(yè)的增速均超50%。

4月份以來，北上資金持續(xù)加倉A股，26日早盤近50億元資金凈流入A股。對于股價大跌的基金扎堆的上市公司，中金公司、完美世界、當升科技、睿創(chuàng)微納、中信證券、火炬電子和航發(fā)動力4月以來獲北上資金加倉幅度最大。估值來看，上述20只個股的滾動市盈率中值在43倍左右，整體估值偏高，其中中信證券、完美世界、華海藥業(yè)、洋河股份的滾動市盈率較低。